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马上买入10只基金
马年来了,马上体也火了。“马上有钱,马上有房,马上有对象”,美好的愿望固然可贵,但要成为现实,还得真刀真枪地干。马年要盈利,方法看似多多。比如炒外汇炒黄金,不过那个风险太大,专业性太强;炒股票,风险也不小。2013年,%,赔得叮咣乱响的投资人比比皆是。而市场经过长期调整,已处于相对低点,实力派券商纷纷看好2014年的市场有冲击2500点的机会。那么,投资人干点什么比较靠谱,既不会错失大的机会,也不会承担大的风险。客观地说,还是买基金吧!终归,在2013年并不怎么样的市场环境下,偏股型基金平均跑出16%收益率。这一成绩可圈可点。因此,“马上买入基金”应该是个好想法。
问题是,在林林总总的数百只基金中,买谁好呢?你说买入2013年前十基金吧,2014年,它会不会跌入倒数前十?不知道,但过去这种现象的确频繁发生。你说买入倒数之列的基金吧,去年倒数,今年依然倒数的情况也不少。
于是,《投资者报》数据研究部特约研究员经过层层筛选,挑出10只马年最值得买入的基金,分别是:博时卓越品牌、易方达医疗保健、广发聚瑞、国泰事件驱动、富国天成红利混合、中欧新动力、国联安主题驱动、上投摩根新兴动力、汇添富民营活力、银河创新成长。
挑选基金,是非常考验眼力的事情,我们的依据何在呢?首先,要先判断市场大趋势。如果是大涨之年,就要多推荐指数型基金;如果是大跌之年,就要多推荐弱势中能够胜出的基金。但是,综合各大券商对股市的预测,2014年是震荡之年的概率最大,由此,《投资者报》研究员判断2014年胜算概率最大的基金是主动投资股票的股票基金、混合基金,沿此方向,再用三道筛子筛选基金,分别是过往3年每年排名都在前1/3、一直是现任经理主刀、剔除规模过大基金,3次筛选后,只剩下20只基金,编辑部内部再逐个审查这些基金公司投研部门的股票管理能力,最后推出马年最有潜力的10只基金。
大势决定重点应选择股票型基金
投资大方向源于市场预测。我们统计了众多券商对于2014年大势的预测,综合来看,囿于宏观经济的压制,多数机构都对2014年股市持谨慎态度,但也不太悲观,还是有结构性机会的。
既然没有系统性的上涨机会,首先要回避的是指数型基金,同时,机构普遍认为市场跌幅也不会太大。这样,想通过股债跷跷板效应获得盈利的债基也难有作为。而火热的货币基金只能当现金管理工具,并非真正意义上的投资,因为它的收益率只比通胀率略好一些而已。
经过排除法选择,主动操作的普通股票型、混合型基金浮到眼前。办法总比困难多,股指一两个月的波动,可通过仓位调整盈利,市场中的结构性机会可以通过择股来盈利,跑赢指数大有希望,2013年主动管理的股票型基金平均成绩大幅跑赢大盘便是明证。
方向确定,剩下的问题是如何选出基金。
三层筛子选出10只基金
基金净值增长排名,的确有说服力,不过,看一年不行,两年也不牢靠,三年业绩都优秀,未来继续优秀才是大概率事件。考察期最好是牛市、熊市、平衡市都有经历,看看基金经理是否在任何市场中都能领先。通过业绩、规模、基金经理掌舵时间长短进行逐一筛选,用沙里淘金的方法,层层过筛子精选出10只基金。
第一道筛子是过去3年每年排名前1/3。过去3年的市场环境最考验基金经理,2011年大盘下跌22%,是熊市;2012年上涨3%,是