投资组合选择模型及启发式算法的研究（可复制毕业论文）.pdf

中文摘要本文分别基于随机性理论和模糊数的可能性理论对投资组合选择问题进行了深入的研究,并用遗传算法和粒子群算法这两种启发式算法进行求解。本文的主要研究内容概括如下:悸堑较执と蹲首楹侠砺墼谖夜氖涤眯裕佣诼艨障拗啤⒔灰费用限制和最小交易单位限制提出了具有投资限制的投资组合选择模型,并设计了一种改进的遗传算法求解我们所提出的整数规划模型。芯苛嘶诰云ú罘缦斩攘肯碌娜志哂薪灰追延玫耐蹲首楹夏P停具有交易费用的均值一绝对偏差投资组合模型、具有交易费用的均值一半绝对偏差投资组合模型和具有交易费用的均值一极大极小半绝对偏差投资组合模型,并分别对这三种不同风险度量下的模型进行实证比较研究,说明交易费用对投资组合选择有重要的影响,以及不同风险度量函数下所构建投资组合的优劣。诩俣ㄖと钠谕找婧头缦站哂锌扇菪砥ú畹奶跫拢芯苛司哂薪灰费用和投资数量限制下的可容许有效投资组合问题。首先,提出了具有交易费用法求解上述问题。最后,通过一个实例说明我们所给出模型和算法的有效性,并比较了不同约束条件下可容许投资组合模型的上、下可容许有效边界。念,即加权的可能性均值,并在此基础上提出了基于均值一方差效用函数的可能用的投资组合问题,建立了相应的模型,并给出了求解方法。最后,分别研究了存在融资和多约束谧省⒘鞫院屯蹲适吭际条件下的可能性投资组合问芯苛巳舾商厥饬ナ艉碌哪:赡苄酝蹲首楹夏P汀7直鸹贑和目赡苄跃怠⒎讲畹亩ㄒ逵隯的上下可能性均值、方差定义的基础上,给出了收益率分别为三角模糊数、梯形模糊数和正态模糊数下的可能性投资组合模型,并对以上两种不同定义下的三种不同模糊数下的可能性投资组合模关键词:投资组合选择,有效边界,可能性理论,遗传算法,粒子群算法摘要:和投资数量限制的可容许有效投资组合模型。其次,设计了一种改进的粒子群算谀:目赡苄岳砺刍∩涎芯苛巳舾赏蹲首楹衔侍狻J紫龋和给出的上下可能性均值的定义提出了一种新的可能性均值的概性投资组合模型。其次,以往关于具有交易费用的投资组合问题的研究大多是建立在不确定性为随机性的基础之上,从而基于可能性理论我们研究了存在交易费题,建立了相应的模型。型进行了比较研究。分类号:,
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图目录图糯惴ǖ牧鞒掏肌图W尤核惴ǖ牧鞒掏肌图灰追延枚訫模型有效边界的影响⋯⋯⋯⋯⋯.⋯⋯⋯..图灰追延枚模型有效边界的影响⋯⋯..⋯⋯⋯⋯⋯⋯图灰追延枚訫P陀行П呓绲挠跋臁图淮嬖诮灰追延孟碌娜帜P陀行П呓绫冉稀图嬖诮灰追延孟碌娜帜P陀行П呓绫冉稀图P鸵坏纳稀⑾驴扇菪碛行П呓纭图P投纳稀⑾驴扇菪碛行П呓纭图模型三的上、下可容许有效边界.⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯..图模型四的上、下可容许有效边界⋯⋯⋯..⋯............⋯.
表目录表逯止善钡募臼找妗表渴止善奔鄹单位:元表殉钟泄善钡牡ノ皇表扑憬峁表种と脑て谑找媛省表藿灰追延玫腗模型的投资比例.⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯.表哂薪灰追延玫腗模型的投资比例⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯表藿灰追延玫腟P偷耐蹲时壤表哂薪灰追延玫腟P偷耐蹲时壤表无交易费用的P偷耐蹲时壤表”具有交易费用的P偷耐蹲时壤表上可容许有效投资组合..........⋯⋯⋯⋯...........⋯..表三种证券的可能性分布⋯..⋯⋯⋯...⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯种と募尤ǹ赡苄杂行蹲首楹系南喙叵凳表不同权重下的模糊可能性投资组合...⋯..表五种证券可能性有效投资组合的相关系数.⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯表不同偏好下的模糊可能性投资组合.⋯⋯..⋯⋯⋯⋯⋯...表五种证券的换手率..........⋯..........⋯⋯⋯⋯⋯...表五种证券可能性有效投资组合的相关系数...⋯⋯⋯.⋯.....表证券的收益和可能度..........⋯⋯⋯⋯⋯.......⋯⋯..表无偏差的有效投资组合⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯..............⋯表下可容许有效投资组合⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯....⋯..⋯..⋯表五种证券投资收益的可能性分布..⋯⋯...⋯..⋯.⋯⋯.⋯表五种证券投资组合收益及投资数量蛟...⋯⋯⋯⋯⋯⋯俊表不同投资数量下的模糊可能性投资组合“/××表五种证券的投资数额蛟【表五种证券的投资数额元表表五种证券的投资数额蛟骸緊北京交通大学博士学位论文浚瑄............................................................琔
致谢论文成稿之际,首先要感谢我的导师张润彤教授。从论文的立意选题、构思设想、理论方法推敲直至写作完成,张老师无不付出巨大的心血。十分有幸能师从张老师,老师缜密的思维、勤勉的态度、严谨治学的学术思想和雷厉风行的作风,给了我极大的帮助和影响,使我受益良多,在此表示衷心地感谢华南理工大学管理学院张卫国教