浅论中国独立董事制度存在的问题及完善对策.pdf

浅论中国独立董事制度存在的问题
及完善对策
口喻晓文
1摘要1 独立黄事制度首创于美国,我国20 世纪90 年代在政府的大力倡导下快速引进并推广。中国独立黄事制度的建立为
中国上市公司规范管理行为、完善会司治理结构取得了很好的作用,但由于制度建立时间短,笔者认为中国独立黄事
制度还存在许多需要完善的地方。本文因此提出应完善独立黄事选任规则、职权设计等建议。
[关键词l 独立黄事;缺陷;完善对策
【中图分类号』F271 [文献标识码] [文章编号] 100- 5024(2008)0- 017- 03
[作者简介l 喻晓文,江西经济管理干部学院政法系副教授,研究方向为经济法、会司法。(江西南昌330001)
2 0 世纪30 年代,独立董事制度首创于美国。到20 世纪90 年代,这一独特的公司治理
制度在美国公司完善“公司治理结构”,防止“内部人”控制,保护投资者利益方面均取得了
突出贡献。正因为此,各国竞相效仿学习。
2 0 世纪90 年代初,中国公司数量迅速增长,我国通过《公司法》对其进行规范,但是由
于我国公司的特点和我国《公司法》本身的局限性,我国公司中存在的许多问题得不到更好
的解决,如中国特色的“一股独大”、“内部人控制”等问题。据证监会资料显示,2000 年我国
上市公司80% 以上的董事会中“内部人”董事比例达60% ,内部人相对控制着80% 以上的
上市公司。在中国的公司中,大股东蚕食公司利益,损害中小股东合法权益的现象并不鲜
见。有鉴于此,学者们开始研究并介绍美国的独立董事制度,希望我国能以此解决中国公司
治理中遇到的问题。国家经贸委与中国证监会1999 年联合发布《关于进一步促进境外上市
公司规范运作和深化改革的意见》,2001年8月16 日中国证监会公布《关于在上市公司建
立独立董事制度的制导意见),上市公司开始全面推行独立董事制度。2002 年1月7 日,证
监会与国家经贸委联合发布《上市公司治理准则》,其中以第三章规定了独立董事制度。这
些法律法规的出台意味着独立董事制度得到政府的首肯并走上了公司治理的前台。十年的
时间过去了,独立董事制度在我国公司中得到了肯定,但是这并不影响人们对这一制度继
续进行探讨,因为一个公司的业绩和一个公司是否具有高效、科学的公司治理机制之间有
着太为密切的关系。中国的独立董事制度是否和中国已有的公司制度相协调,中国的独立
董事制度是否和中国公司特色相匹配,如何发挥中国独立董事的职能,如何规范独立董事
的责任义务,如何激励独立董事的工作热情,、如何选任独立董事等等均成为学界讨论的热
点。本文主要以《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》为依据探讨我国独立董事
制度存在的问题及完善措施。‘
i s、 fnterprlsEconom y
172 rZ006 年策哥砚心总挤329 期i
万方数据
. 浅论中国独立釜事制度存在的问题及完善对策
如前所述,我国独立董事制度是在政府的大力倡导下快大股东利益。单独或合并持有上市公司股份1% 以上股东提
速创立、推广的,这种带有一些“官僚”性质的做法其好处是名独立董事候选人的规定,初衷上讲是照顾中小股东的提名
创立成本低,推