保险资产风险五级分类指引.doc

中国保监会关于试行《保险资产风险五级分类指引》的通知保监发〔 2014 〕 82号各保险集团(控股)公司、保险公司、保险资产管理公司: 为完善保险资金投后管理,科学审慎评估资产风险,提高保险资产质量, 我会制定了《保险资产风险五级分类指引》, 现印发给你们, 请结合公司实际,逐步实施并完善资产风险分类制度。鼓励有条件的保险机构参照国际惯例,探索更严格的分类标准。中国保监会 2014 年 10月 17日保险资产风险五级分类指引第一章总则第一条为加强保险集团( 控股) 公司、保险公司( 以下简称为保险机构)的全面风险管理,提高保险资金使用效率,提升资产质量,特制定本指引。第二条本指引所指资产风险分类, 是指按照风险程度将保险机构投资资产划分为不同级别的过程。需要进行风险分类的资产包括保险机构投资的除以公允价值计量,且其变动计入当期损益或所有者权益之外的资产。第三条评估保险机构资产质量,应以风险为基础,将资产分为正常、关注、次级、可疑和损失五类,后三类合称为不良资产。分类标准的核心定义为: 正常类:资产未出现减值迹象,资金能够正常回收,没有足够理由怀疑资产及收益会发生损失。其基本特征为“一切正常”。关注类:资产未出现显著减值迹象,但存在一些可能造成资产及收益损失的不利因素。其基本特征为“潜在缺陷”。次级类:资产已出现显著减值迹象,即使采取各种可能措施,资产仍可能形成一定损失,但损失较小。其基本特征为“缺陷明显,损失较小”。可疑类:资产已显著减值,即使采取措施,也肯定要形成较大损失。其基本特征为“肯定损失,损失较大”。损失类:在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后,资产仍然全部损失或只能收回极少部分。其基本特征为“基本损失”。本指引中各类资产分类应按照核心定义的基本要求,结合资产实际情况,审慎细致分类。第四条资产风险分类应当以资产价值安全程度为核心, 以投资成本为基准,合理评估资产风险和实际价值,并遵循以下原则: (一)风险原则。风险分类以保险资产的内在风险为主要依据,以已经发生的或预计损失程度为主要分类标准。(二)真实原则。广泛搜集保险资产的各类信息,采用穿透法,深入分析偿债主体和标的基础资产的风险状况,严格按照分类标准、方法和程序进行分类,充分估计现实与潜在的风险状况,全面、真实反映保险资产的风险程度。(三)定性与定量分析相结合的原则。对保险资产的风险分类进行定性定量相结合的分析、评估,科学合理地划分风险类别。对减值迹象判断困难或计量精确性受到影响的, 应运用审慎的专业判断和稳妥的分类方法。(四)动态原则。当出现有可能影响保险资产安全的风险因素时,应适时、动态地对相关资产进行重新认定与分类,并采取措施防范和化解风险。第五条通过资产风险五级分类应达到以下目标: (一)揭示保险资产的实际价值和风险程度,全面、真实、动态地反映资产质量; (二)发现保险资金使用、管理、监控中存在的问题,加强保险资金运用风险管理; (三)为判断保险机构计提的资产减值准备是否充足提供参考。第二章固定收益类资产分类标准第六条本指引中所称“固定收益类资产”是指具有明确存续时间、按照预定的利率和形式偿付利息和本金等特征的资产,以及主要价值依赖于上述资产价值变动的资产, 并包括其他金融资产中具有固定收益属性的资产。第七条固定收益类资产主要形式包括: 基础设施债权投资计划、不动产债权投资计划、持有到期的企业(公司)债券,以及具有固定收益资产特征的项目资产支持计划、信贷资产支持证券、证券公司专项资产管理计划、商业银行理财产品、集合资金信托计划、保险资产管理产品等。第八条固定收益类资产风险五级分类的定义为: 正常类:偿债主体和交易相关各方能够履行合同或协议,没有足够理由怀疑保险机构投资的本金及收益不能按时足额收回。关注类:尽管偿债主体和交易相关各方目前有能力偿还,但存在一些可能对偿还产生不利影响的因素。次级类:偿债主体的偿还能力出现明显问题,完全依靠其正常经营收入无法足额偿还保险机构投资的本金及收益,即使执行增信措施,也可能会造成一定损失。可疑类:偿债主体无法足额偿还保险机构投资的本金及收益,即使执行增信措施,也肯定要造成较大损失。损失类:在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后,保险机构投资的本金及收益仍然无法收回,或只能收回极少部分。第九条对固定收益类资产进行风险分类时,考虑的主要因素包括: (一)发行主体和偿债主体的信用状况; (二)偿债主体的偿还能力; (三)资产的增信措施; (四)资产偿还的法律责任; (五)偿债主体和发行主体的内部管理和控制情况; (六)项目资金使用情况及现金流状况。信用状况包括声誉、信用评级、征信记录、偿还记录、偿还意愿等; 偿还能力包括财务状况、盈利能力、影响偿还的非财务因素等。第十条对固定收益类资产进行分类时, 应将资产及收益的