私募基金投资收益分析(模板).doc

私募基金投资收益分析(复利)
私募基金规模:1亿,拟投资6个项目,根据上市1个-4个项目,分为四种结果,GP和LP获益具体分析数据如下(黄色数据为变量):
乐观结果:
边际条件——实际投资期2年,,投资项目6个,上市4个,,未上市项目回购单利年均12%。
预期回报——%,%。
GP提成——LP税前IRR达24%,超过8%,GP可提取业绩奖励3790万。
基金规模
10000
实际投资期
2
回收期

管理费
925
可投资资金
9075
基金生命周期

托管费&律师费等
550
投资项目
6
上市百分比(资金)
%
上市退出



回购、交易转让退出

12%

GP提成前利润

GP提成前复合收益率
%
GP提成(业绩表现费)

LP税前利润

折合单利↓
LP税前IRR
%
%
LP税金

LP税后利润

LP税后IRR
%
%
中间结果:
边际条件——实际投资期2年,回收期4年,投资项目6个,上市3个,回报率4倍,未上市项目回购单利年均10%。
预期回报——%,%。
GP提成——LP税前IRR达14%,超过8%,GP可提取业绩奖励1322万。
基金规模
10000
实际投资期
2
回收期
4
管理费
1000
可投资资金
9000
基金生命周期
6
托管费&律师费等
600
投资项目
6
上市百分比(资金)
50%
上市退出
18000
4
4500
回购、交易转让退出
6300
10%
4500
GP提成前利润
13700
GP提成前复合收益率
%
GP提成(业绩表现费)

LP税前利润

折合单利↓
LP税前IRR
%
%
LP税金

LP税后利润

LP税后IRR
%
%
悲观结果:
边际条件——实际投资期2年,回收期4年,投资项目6个,上市2个,回报率3倍,未上市项目回购单利回报年均7%。
预期回报——%,%。
GP提成——LP税前IRR达到8%,GP可提取业绩奖励34万。
基金规模
10000
实际投资期
2
回收期
4
管理费
1000
可投资资金
9000
基金生命周期
6
托管费&律师费等
600
投资项目
6
上市百分比(资金)
%
上市退出
8991
3
2997
回购、交易转让退出

7%
6003
GP提成前利润

GP提成前复合收益率
%