信用担保监管体系的制度性缺失的一些思考.doc

信用担保监管体系的制度性缺失的一些思考
内容摘要:中小企业是发展国民经济的一只重要,融资的问题却成了中小企业挥之不去的心头之痛。通过信用担保为中小企业融资提供了一种新的思路,然而在中小企业、信用担保公司和银行之间设计一种成本低的有效监管体系却存在诸多制度性障碍,制度设计者减少或避免监管的制度性缺失应成为监管工作的重中之重。
关键词:中小企业银行信用担保监管体系制度性缺失
一、导言
中小企业在国民经济发展的过程中发挥越来越重要,然而却面临着巨大的融资压力,一方面业自身的条件限制了发展的空间,另一方面业的信用体系还不够完善。针对中小企业融资环境差、融资难问题,有人提出组建民营银行,即增量改革,专门8ttt8为中小企业服务( 林毅夫2000;江其务,2001) ;有人提议国有银行民营化,即存量改革,建立中小企业服务体系,加大ssbbww对中小企业的金融支持(刘佩2000);也有人主张通过企业债券市场(邱华炳,2000)、股票市场,尤其是二板市场(王国刚,2001;陈晓红,2001)为中小企业筹集资金(经济学家网站,黄飞鸣《基于信用缺失对中小企业融资难问题的分析》)。为了dd dtt. com解决8t t t 8. c o m中小企业融资难问题,按照<8ttt8table>国际通行的做法是大力发展信用担保公司,通过信用担保公司的中介功能连接与融合中小企业与银行之间的融资关系,增强中小企业的资金供应链,促进中小企业的发展。与此同时ssbbww. com,信用担保公司在这样的历史背景下如火如荼地发展壮大着,不过我们sSBbWw也要看到信用担保公司出现问题,(吴敬琏,2004)如信用不足、管理混乱、监管缺失等等。有媒体称信用担保行业是“又一个来不及繁荣就陷入危机的行业”,使人们对担保业的未来表示担忧。由于. com金融行业是一个市场高度不完全8 t tt8. com、信息高度不对称的经济活动,正因为8 Tt t 8. com具有这样的特性,之所以8ttt8机会主义就非常泛滥,那么8ttt8防止机会主义保护当事人的正当合法权益是监管体系的应有之义。如果8 tt 当事人的正当合法权益得不到必要的保护,任由机会主义横行,那么8ttt8秩序失范是在预料之中的事了。从重塑金融行业的信用制度体系和重新弥补监管体系的制度性缺失的两个方面,以期建立一个开放、竞争、有序、和谐、机会均等的金融市场格局。从现有的信用担保体系的发展格局来看,政府对政策性担保和商业性担保的性质没有很好地区分开来,在制定政策和监督措施以及在立法时模糊了政策性担保和商业性担保之间的界线,导致. com某些政策和法律真空,引发混乱和投机的空间增大。可以,中国担保业生存危机的核心问题,就是搞清楚政府推动的政策性担保和市场客观需求的商业性担保的区别(《数字财富》杂志2004年第9期报道中诚信公司陈洪隽所言)。在这样的模糊法则下,商业性信用担保机构进行规范的法律基本上不存在,也没有专门8ttt8的监管机构对它们,由此造成了行业监管严重缺位、担保机构之间无序竞争的状态www .ddd Tt. com。这不但加大ssbbww了银行等债权人的信贷资金风险,而且对担保行业的发展前途构成严重威胁,必须ssbbww. c om采取强化政府监管、加强行业自律等措施来加以克服(吴敬琏,2004)。担保行业在面临这些严峻的问题