DayTradr真实人生.docx

莂DayTrader的真实人生肀【见闻八卦】DayTrader的真实人生袆文/ 见闻学堂 2014年09月18日16:00:00  0袇螁Trader1(华尔街)螀今年报税的时候我走进公司,ountant面前坐下。他问我是什么职业?我说我是quantitativeanalyst。他说我知道,你的title里写了。你具体是干什么的?我说我是trader,我tradestocks。他微微叹了一口气说:“."我惊讶地问你为什么不继续做下去,在美国tradestocks?他说"Youknow,traderisajobfortheyoungpeople."羇我觉得这是对trader这个职业最好的写照。羅我们做电子交易的非常稳定,入行三年多,除去最开始完全不知道自己在干什么的几个月,亏损的天数用一只手都能数过来(除去服务器bug崩溃这种,那就没办法了)。每一天上万笔交易,几百只股票,就仿佛一个个战场让人肾上腺素飙升。做对还是做错,P&L不会说谎,一个人很难在短时间内看到自己决定的后果,daytrading可以。不管你怎么粉饰自己,不管你的ego多么强,市场都会把你的错误血淋淋地呈现,不给你任何否认或狡辩的机会。所以在这三年多时间里,我每天都经历的无数个自省的过程,给我的感觉是,这三年比之前十年成长的都多。膁这一行的竞争异常激烈,曾几何时,propshops都喜欢招职业运动员。trading和比赛或者战场没有任何的区别:残酷。你必须goaggressive或者gohome。即使是同一个公司的兄弟,当我们打开软件开启策略,竞争就开始了。你不能赚钱你就被淘汰,不管你多么有经验,入行多少年。蒁在我入行的2010年年末,daytrading和HighFrequencyTrading已经走过了最好的时光,交易所用分位制替代了分数制,业界大佬和刚接触电子交易的dealer们发现了交易机会。听我的前老板说,他们2004年左右写了个策略进行美加市场间套利,然后在两年后彻底不赚钱了。这或许是这行很好的写照:策略在短时间之内彻底过时。江湖传言,Citadel有一个运行十年并且还在赚钱的策略,这简直可以用传奇来形容。一般的策略也就2-3年。随着2007年的交易所改革,大量的floortrader开始了daytrader生涯,监管的漏洞让大量的brokerdealer如雨后春笋般兴起,daytrading和hft赢来了最好的时光。我听说08年的时候我们公司的trader一天可以赚1万多美元,好的时候甚至能到4万多。但好景不常,因为大家的策略都差不多,为了更好地execution,这行演变成了拼速度和拼尔虞我诈能力的armrace,而那些付不起高昂线路费用的小trader被迅速淘汰,这就是我入行时候的光景。聿这行非常的残酷,一个propshop招100人进去,大概90个都在前6个月淘汰了。知乎上很多人在股票里亏了钱觉得无助,跑上来问怎么赚钱?事实是,没有答案,放弃吧,做点别的——是的,没有人可以帮你。也许你缺乏运气,就犹如高考失利,但没人会管你,你会被淘汰。剩下的10个能撑过2年的也就3-5个,但是2年后市场风格变了(策略有效期一般2-3年),也不一定能撑过5年。一个人要指望这行做到老,几乎是完全不可能的事情。业界