第五章对外贸易信贷（学生用）.ppt

第五章对外贸易信贷
结构:

一、保付代理业务
二、出口信贷业务
三、福费廷业务
一、保付代理业务
什么是保付代理业务( Factoring)
指出口商以商业信用的形式出卖商品,在货物装船后立即将发票、汇票、提单等有关单据,卖断给承购应收帐款的财务公司或专门组织,收进全部或部分货款,从而取得资金融通的业务。
具体地,保理业务是为以赊销方式进行销售的企业设计的一种综合性金融服务,是一种通过收购企业应收账款为企业融资并提供其他相关服务的金融业务或产品。
国际保理商联合会(FCI),《国际保理惯例规则》
保理业务的内容:
(1)出口(卖方)贸易融资:无追索权地买断出口商票据
(2)销售帐务处理:
(3)收取应收帐款:
(4)买方信用担保:
保理业务的类型——多样化特点
1、如果保理商对客户提供以上全部服务,即为全保理,如仅提供其中某一项或几项服务,即为部分保理。
2、按有无融资要求分为:融资保理(financed factoring)和到期保理(maturity factoring) ;
3、按有无追索权为:有追索权保理(recourse factoring)和无追索权保理(none-recourse factoring);
4、按销货合同的买方在国内或国外分为:国内保理和国际保理;
5、按卖方是否告知买方保理商的参与分为:公开理保理(disclosed factoring)和隐蔽型保理(undisclosed factoring) ;
6、按国际保理的运作方式分为仅涉及一方保理商的单保理方式和涉及双方保理商的双保理方式。
目前国际保理多采用双保理方式,在国内保理中,由于买卖双方均在同一个国家或地区,所以一般采用单保理方式。
2、保理的业务程序
以双保模式为例,国际保理业务的当事人共有4个:出口商、出口保理商、进口商、进口保理商,其业务程序如下:
(3)
(4)
(1)(5(6(10) (7) (8)
(2)
(9)
(1)出口商与出口保理公司签订保理合同
(2)出口保理公司通过进口保理公司对进口商的商业资信进行调查和评估,确定信用额度
(3)出口商与进口商签订出口合同,要求以承兑交单或赊账方式支付
(4)出口商发货并将一式两份单据的一份寄给进口商
(5)出口商将另一份单据售予出口保理公司(在单据上注明应收帐款转让给出口保理公司)
(6)出口保理公司应出口商要求按已核准应收帐款金额的50%-90%垫付货款
(7)进口保理公司负责定期督收,如进口口商无力付款,由其承担付款责任
(8)进口商付款
(9)进口保理公司把款项交给出口保理公司
(10)出口保理公司与出口商结汇
出口商
出口保理公司
进口保理公司
进口商
二、出口信贷业务
(一)出口信贷概述
1、出口信贷的含义
为扩大出口,而对本国出口给予利息补贴并提供信贷担保的一种融资政策。
性质——是政府为支持出口并进行财政补贴的信贷
2、出口信贷的特点
A、以资本货物的出口为基础
B、利率低于市场利率——出口信贷的利率一般按照经济合作与发展组织(OECD)的协议规定调整,一般每半年调整一次,利息按签约时的固定利率计算。一般要略低于市场利率,
C、以出口信用保险为保障
D、是政府干预经济的一个手段
3、出口信贷机构
出口信贷机构一般由政府机构和民间机构共同组成。出口信贷又是一种中长期信贷,既要有效地解决资金来源问题,还要妥善地解决信贷风险问题,因而在机构上既有办理出口信贷业务的机构,又有为出口信贷提供保险的机构。
西方发达国家的政府参与出口信贷的方式大致有两种:
一种是政府成立出口信贷机构,直接向进口商或进口方银行提供信贷;一种是私人银行向进口商或进口方银行提供信贷。
(二)出口信贷种类——根据接受信贷的对象来划分,出口信贷分买方信贷和卖方信贷。
1、出口卖方信贷(Supplier Credit)
在大型机械设备与成套设备贸易中,为便于出口商以延期付款方式出售设备,出口商所在地银行对出口商提供的信贷。
程序:
要点:
(1)进口商必须支付15%-20%现汇
(2)由进口国银行签发或承兑若干张不同到期日的本票或汇票
(3)出口商提款有两种方式:在出口商发货交单时,出口商按货款的比例向贷款银行提款;出口商在收妥定金采购原材料并组织生产时,根据其现金缺口向贷款银行提款
(4)延期付款的出口货价一般高于以现汇支付的货价
(5)出口商投保出口中长期信用险,贷款银行一般要求将该保险单的受益人转让给贷款银行,当然,保险受益人的转让必须得到保险公司的同意。
2、出口买方信贷(Buyer Credit)
指在大型机械及成套设备等资本品的出口贸易中,由出口商所在国的银行为进口商或通过进口商所在国银行为进口商提供的旨在扩大贷款国资