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实证会计研究.doc实证会计研究:方法、过程及常见问题
                          夏立军
                上海财经大学会计与财务研究院
                     sufexlj@
报告内容:
一、国际和中国实证会计研究历史的简单回顾
二、实证会计研究基本方法、过程和常见问题
三、如何做中国实证会计研究(举例说明)
四、简单的总结和防止误解的说明
一、国际和中国实证会计研究历史的简单回顾
(一)国际实证会计研究历史回顾
• 实证会计研究定义
– 有诸多不同定义,通常指采用实证方法(实地调查、实验、档案数据的计量分析等)考察会计及相关问题
– 实然而不是应然(例如检验会计盈余公告的市场反应,借以检验投资者决策是否使用了会计信息)
• 实证会计研究发端和推进
– Ball & Brown (1968)
– Watts & Zimmerman (1986)
• 实证会计研究兴起原因
– 有效市场假说(EMH)、资本资产定价模型(CAPM)
– 企业理论、契约理论、管制理论及实证经济学的进展
– 计算机技术和数据库的发展
• 实证会计研究主要领域(Kothari, 2001, JAE)
– 基础分析及定价(fundamental analysis and valuation)
– 市场有效性检验(tests of market efficiency)
– 会计数字在合约及政治过程中的角色(the role of accounting numbers in contracts and the political process)
• 近年来的研究热点:制度、治理与会计
– Institutions and Finance 学派的兴起(La Porta等,1998,1999…)
– Ball, Kothari and Robin (JAE, 2000):The effect of institutional factors on properties of accounting earnings: international evidence
– Ball, Robin and Wu (JAE, 2003):Properties of accounting earnings in four East Asian countries
– ……
(二)中国实证会计研究历史回顾
• 中
• 中国实证会计研究兴起的主要原因
– 股票市场的发展:需求和供给
– 海外学者的推动和国际接轨需求
– 早期上财、清华等校的积极推动,后北大、中山、南大、厦大、复旦等的加入
– 《经济研究》、《会计研究》等的支持
– 《中国会计与财务研究》、《中国会计评论》等相继创办
– 研究潮流的转变和学术市场的初步形成(博士生的选择)
– 相关学术制度的改变(科研考核、国际合作、刊物审稿)
• 主要研究领域(蔡祥、李志文和张为国,2003)
二、实证会计研究基本方法、过程和常见问题
(一)实证会计研究基本方法和过程
• 实证会计研究基本方法和过程图
• 选题阶段(关键之关键)
– 重要(理论上重要、实践上、政策上重要)
– 创新(理论创新、方法创新