论我国商业银行的行业风险评级与信贷管理.doc

论我国商业银行的行业风险评级与信贷管理
一、行业风险评级的基本框架
所谓行业是介于宏观经济和微观经济之间的中观经济范畴,是由具有共同特征的企业群体组成。由于. 性或相似性,其产品或服务具有很强的替代性,行业内的企业成员彼此间处于一种更为紧密的联系态。行业兴衰决定了行业内部企业生存的条件的发展状况,进而影响到银行信贷资金的安全。因此. com,行业分析应作为dddtt银行内部风险评级与信贷管理的一项重要。
的行业分析框架,包括www .ddd tt. com5个分析模块:
(1)行业环境特征评价:包括www .ddd tt. com宏观经济环境和行业运行环境两方面,经济周期、财政政策和货币政策是衡量8ttt8宏观经济状况的主要变量,而从中观层面看,还需进一步考察国家产业政策、法律法规、体制转轨、WTO因素和重大事件等因素。对上述要素作综合分析,可以所处环境的整体水平。
(2)行业经营状况评价:主要从市场供求、产业成熟度、技术风险、行业垄断程度
、产品替代和产业依赖度等评价行业自身经营状况,据以判断行业内部所有8 tt 企业的整体运营状态www .ddd Tt. com、预测行业发展趋势。
(3)行业财务数据分析:在行业动态数据库基础上,建立量化分析模型,对行业平均违约概率、预期损失率和外部影射评级进行一致性和系统性的分析评价。
(4)行业信贷质量评价:通过分析该行业信贷结构、信贷资产质量和信贷风险成因等,以期更加深入地反映各行业信贷资产在不同地区、信贷品种、担保方式、贷款期限的风险差异及变化趋势。
(5)风险评级与组合分析:综合上述因素,对各行业进行统一的风险评级。银行依据行业风险评级结果,确定进入或退出基本策略,并依靠定量分析模型对所有8 tt 行业做组合分析,借此确定各行业风险限额。
随着我国进入WTO,各行业在不同程度
上面临着国外同业的竞争压力,有时会对行业发展形成直接冲击,导致. com行业整体信用风险上升。由于. com开放的速度和顺序不同,各行业面临的风险也有较大差别。一些
8 tt
垄断程度
较高的传统行业,如电力、铁路、建筑等,受WTO冲击较小;而那些开放程度
较高、竞争较充分的行业,如电信、汽车、金融等,在中国入世后的较短时期内面临严峻挑战。如汽车工业,长期以来发展水平与国外存在很大差距,在今后几年内,国内技术落后、规模不足的汽车生产企业将被大批淘汰,少数基础比较雄厚的国内集团在不可避免地面临兼并重组。总体上,我国汽车行业在外部冲击条件下运行,发展不确定性增大,信用风险呈上升趋势。
在进行外部冲击分析时,要认真审视国家产业保护政策及其变动趋势,同时ssbbww. com准确估计行业保护政策发挥作用的特定时期和实际8ttt8效果。在此基础上,还要对行业内部的重点企业做深入研究,考察其综合竞争实力和抗风险能力。
二、行业经营状况评价

市场供求关系是微观经济学中决定产品价格的基本变量,也是8tt t 8. com决定行业发展前景的重要。其中,行业需求分析应考虑经济发展速度、居民收入和支出水平、社会心理预期、消费习惯、文化背景等多种因素;供给则应考察行业内部主要竞争者生产能力、产品质量和产品结构等因素。可采用回归模型对产品需求变化趋势进行量化分