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股票走势的形态分析
 形态理论
运动规律
1、股价应在多空双方均衡的位置上下来回波动。
2、原有的平衡被打破后,股价将寻找新的平衡位置。
保持平衡——打破平衡——新的平衡——再打破平衡——再寻找新的平衡
它的趋势运动它是在不断的寻找一种平衡,也就是价格和价值之间的波动,往往价格围绕价值上下来回波动运行。
   一、概述:
形态分析是技术分析的重要组成部分,它通过对市场横向运动时形成的各种价格形态进行分析推断出市场现存的趋势将会延续或反转,形态的分类是相对的,并非完全固定不变。
二、分类:
(1)反转突破形态
反转形态是指价格改变原有的运行趋势所形成的运动轨迹。反转形态存在的前提:
1、市场原先确有明显的趋势运行。
2、重要趋势线的突破,而经过横向运动后改变了原有的方向。
3、形成的规模越大,随之而来的市场运动也越大。形态的规模,通常的是指横向的时间,如果时间很短,那他的可靠性就比较短。也就是得到市场的验证比较短,说服力不够。如果他的规模比较大,横向的时间比较长,形成的形态对我们将来的判断,说服力更加强烈一些。
4、顶部形态所经历的时间通常短于底部形态,一个主力在建仓过程中,可能会经历很长的时间,半年、一年、甚至几年的时间,所以说底部形态他的跨度,要远远的大于顶部形态,在顶部来临以后,这个时刻,因为大量的投资者会涌入股市,于是主力出货就显得比较容易,因为大量的投资者,进入的目的就是买股票,他去买股票的时候,也正是因为行情涨的比较好的时候,这个时候,其实恰恰就是主力出货的时候,在这个时间段,那就是在头部的形态的时间上,跨度要小一些,但价格的波动通常较强。
5、成交量在验证向上突破信号时有重大意义。成交量验证跟随股价趋势,因为价格要上涨所以量要配合,如果价格进入下跌趋势就不需要量的配合。这一点告诉我们在底部形态当中,我们重点必须要去看量,如果量配合不好,那么这个形态极有可能会失败。而研究中继和顶部形态的时候,这个量可以放为次要的一个位置,可看可不看。
反转突破形态包括:
1) 双重顶和双重底
2) 头肩顶和头肩底
3) 三重顶(底)形态
4) 圆弧形态
5) 喇叭形
6) V形反转
研究头部,前期必须是上涨的趋势,应该至少达到100%的涨幅才能够称之为头的概念,如果低于这个幅度,就不可能去研究这个头的概念。
头肩顶(是市场中最经典的和较常见的价格形态,其他绝大多数价格形态都是头肩顶的变体。)
头肩顶的形成方式:
价格长期上升后,获利回吐压力增加,导致股价回落,左肩形成。
价格遇到趋势线支撑回升,突破左肩顶点压力,但是价位过高使投资者产生恐慌心理,竞相做空,是价格回落到前一低点水准附近,头部完成。
价格受支撑线支撑第三次上升,但由于前期的恐慌心理使得很多人不敢入场,所以涨势亦不再凶猛,价位到达头部顶点之前即告段落,形成右肩。这一次下跌是,价格急速穿过颈线,再回升时,价格也仅能达到颈线附近,然后成为下跌局势,头肩顶形态宣告完成。
一、形态分析
1、头部向上,且明显高于两肩。
2、左肩与右肩大致相同,右肩低于左肩情况较多,且是比较理想的状态。
3、颈线的画法:左肩回落的低点与头部回落的低点的连线。
4、颈线通常向上倾斜或水平。
二、形态的突破与反扑
1、以对颈线的向下突破为标志
2、突破必须是有效的突破(百分比原则,三三原则:突破重要的趋势线,时间是3天,幅度是3%,在实际操作中,可以将时间跟幅度放大一点,增加他的有效性,比如五五原则,这个突破可以有自己的衡量尺度,并没有严格的界限)
3、突破后通常会有向上的反扑,但不是必然的。
三、成交量的意义(头部可以忽视成交量)
1、右肩的成交量明显比左肩跟头部要小。
2、突破颈线和反扑完成时成交量应扩大,但不是必须的。
四、价格目标
头部至颈线的垂直距离,称为形态高度,是价格至少要跌到的幅度,假如说,这个幅度达到后就不在运行,就证明这个形态是失败的,形态高度只是他最小的一个幅度,在以后的实际行情运作过程中,在真正的涨跌趋势形成以后,他的涨跌往往难以预料。
  
头肩底
一、形态分析
1、头部向下,且明显低于两肩。
2、左肩与右肩大致相同,右肩高于左肩情况较多。
3、颈线的画法:右肩回落的高点与头部回落的低点的连线。
4、颈线通常向下倾斜或水平。
二、形态的突破与反扑
1、颈线的向上突破完成为标志
2、突破必须是有效的突破(百分比原则,三三原则:突破重要的趋势线,时间是3天,幅度是3%,在实际操作中,可以将时间跟幅度放大一点,增加他的有效性,比如五五原则,这个突破可以有自己的衡量尺度,并没有严格的界限)
3、突破后通常会向颈线的反扑,但不是必然的。
三、成交量的意义
1、成交量在底部反转时