832633-伏泰科技-公开转让说明书.pdf

苏州市伏泰信息科技股份有限公司公开转让说明书苏州市伏泰信息科技股份有限公司公开转让说明书( 申报稿) 推荐主办券商: 注册地址: 苏州工业园区星阳街 5 号苏州市伏泰信息科技股份有限公司公开转让说明书- 2 - 声明公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。中国证监会、全国中小企业股份转让系统有限责任公司(以下简称“全国股份转让系统公司”)对公司股票公开转让所作的任何决定或意见,均不表明其对公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定, 公司经营与收益的变化,由公司自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行承担。苏州市伏泰信息科技股份有限公司公开转让说明书- 3 - 重大事项提示公司特别提醒投资者关注以下重大事项: 一、依赖政府采购的风险环卫信息化行业客户主要是各级环卫部门,销售收入来源于政府采购,因此与政府部门预算直接相关。近年来,政府预算中对民生相关的各项投入逐年增加, 环卫部门信息化预算较为充足。接下来,如政策趋势发生变动,造成对环卫相关投入的减少,则将对公司经营产生较大的不利影响。二、市场竞争加剧的风险电子政务在国内属于新兴行业,随着政府部门致力于提高运行效率、增加行政透明度,各级政府在信息化方面的投入逐年增加。因此,电子政务行业面临良好的市场前景,这也将吸引越来越多软件或系统集成企业进入该领域,市场竞争可能会加剧,从而使公司保持较高的毛利率水平存在较大的难度。三、技术标准不完善的风险环卫信息化行业在我国发展的时间不长,相关行业技术标准尚不完善。标准的缺失,一方面造成部分企业在市场上鱼目混珠、以次充好,破坏正常的市场秩序;另一方面不利于潜在用户理解和接受,使市场推广存在一定的难度。因此, 技术标准不完善对公司正常经营和发展造成了一定的不利影响。四、人才流失的风险公司为高新技术企业,产品与服务具有较高的技术含量,且申请了相应的专利和软件著作权保护。但是,由于公司规模相对较小,给予技术人员的各项待遇和发展平台与行业内大企业存在一定的差距,一旦出现重要技术人员流失,则可能使公司技术出现泄密,并削弱公司研发实力,从而对公司业务发展造成不利影响。五、毛利率波动的风险报告期内,公司保持较高的毛利率, 2014 年度和 2013 年度销售毛利率分别苏州市伏泰信息科技股份有限公司公开转让说明书- 4 - 为 % 和 % 。未来,随着公司业务规模进一步扩大、行业成熟度加大以及市场竞争加剧,存在毛利率出现波动的可能,从而影响公司的盈利水平。六、税收优惠政策变化的风险报告期内,根据财政部、国家税务总局《关于贯彻落实<中共中央国务院关于加强技术创新,发展高科技,实现产业化的决定>有关税收问题的通知》(财税字[1999]273 号),公司技术开发收入享受免征增值税的税收优惠。报告期内,根据财政部、国家税务总局《关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业所得税政策的通知》(财税[2012]27 号),公司享受 2013 - 2014 年度免征企业所得税、 2015 - 2017 年度企业所得税率为 % 的企业所得税税收优惠。未来,若相关税收优惠政策发生改变,将对公司的经营业绩产生较大影响。七、应收账款占比较高的风险报告期内,随着公司业务规模的扩大,应收账款余额呈逐年上升的趋势。截止 2014 年 12 月 31 日,公司应收账款占资产总额的比重为 % 。公司应收账款金额较大的原因主要系公司主营业务为数字环卫项目,客户主要为各地的城管局、环卫局等政府部门,付款审批流程较长,导致应收账款回笼时间相对较长。上述客户资信较好, 应收账款整体回收的风险较小。尽管如此,由于应收账款金额较大、占比较高,一旦未来客户的财务状况出现困难,则公司存在应收账款发生坏账的风险,对公司业绩和生产经营产生一定的影响。八、治理机制的风险有限公司在公司治理制度的建立及运行方面存在一些瑕疵,例如:有限公司监事未在有限公司期间形成相应的报告、公司关联交易决策未制定专门程序等等。股份公司成立后,公司制定了较为完备的治理制度,但由于建立时间较短, 公司管理层规范意识的提高、相关制度的切实执行与深入完善需要一定的过程。因此,公司短期内可能存在治理不规范、相关内部控制制度不能有效执行的风险。九、实际控制人不当控制的风险苏州市伏泰信息科技股份有限公司公开转让说明书- 5 - 公司共同实际控制人沈刚持有公司 % 的股份,且担任公司董事长,可对公司施加重大影响。若其利用对公司的控制