特许金融分析师.doc

特许金融剖析师简介 CFA是“注册金融剖析师”(CharteredFinancialAnalyst)简称,也称为“特许金融剖析师”,它是证券投资与管理界一种职业资格称号,由美国“特许金融剖析师学院”(ICFA)发起成立,每年在全球范围内举行资格考试。CFA协会主办CFA课程与考试被认为全球投资专业里最为严格考试,在投资知识、专业标准及道德操守方面制定了全球准则。CFA特许状持有人可以向其客户、雇主与同事表明他已经修读了一套严谨专业课程,知识涵盖了广泛投资领域,并且承诺遵守最高职业道德准则。因此,CFA特许状被投资业看成一个“黄金标准”,投资者也希望找到那些持有CFA特许状专业人士,因为这一资格被认为是投资业界中具有专业技能与职业操守承诺。 CFA协会是一家全球性投资专业人士会员组织,负责在世界各地主办CFA®(CharteredFinancialAnalyst®,译名为「特许金融剖析师」)考试课程,并为投资业发表研究成果、开展职业发展项目与制定自愿、以道德为基础专业与投资表现报告标准。CFA协会在134个国家与地区拥有近100,000名会员(其中包括遍布于全球88,000多名CFA特许资格认证持有人),并在57个国家及地区拥有136个会员协会。目前,香港与中国内地分别共有3800多名与近1700名CFA特许资格认证持有人。2009年,中国内地共新增230多名CFA特许资格认证持有人。其宣言就是:“通过教育、诚信与专业水平方面所设定最高标准,引领全球各地投资专业。建立与保持高水准职业素养与诚实信用,推进全球投资界利益”,其核心价值观为:诚信、专业、服务、合作。世界金融市场成长对合格投资专业人员产生了前所未有需求。投资人与雇主比以往任何时候更需要一个统一标准来衡量金融剖析人员知识、诚信与专业化程度,从而信赖他们管理资产。“注册金融剖析师”就是这样一个标准。CFA协会于1962年设立CFA考试课程,专为投资专家、证券剖析师、基金管理人与投资顾问而设,自学考试课程达到研究生水平。其考试重点是国际最前沿金融理论与技术,范围包括投资剖析、投资组合管理、财务报表剖析、企业财务、经济学、投资表现评估及专业道德操守。CFA资格证书被授予广泛各个投资领域内专业人员,包括基金经理、证券剖析师、财务总监、投资顾问、投资银行家、交易员等等。考试证书 CFA考试内容分为三个不同级别,分别是方式是LevelI、LevelII与LevelIII。考试在全球各个地点统一举行,每个考生必须依次完成三个不同级别考试。CFA资格考试采用全英文,候选人除应掌握金融知识外,还必须具备良好英文专业阅读能力。顺利通过CFA课程即是达到一种成就,能获得雇主、投资者与整个投资界高度尊重。随着CFA考试参考人数不断增加,“投资管理与研究协会”自2003年起,将LevelI考试由每年一次增加为每年两次,除了5月/6月在全球160个考点举行一次外,2003年12月将在包括新加坡、香港等考生较为集中23个地区再举行一次。因而,从2003年起LevelI考生将有两次机会参加考试。中国内地已经开设考场,每年6月份考点有北京、上海、广州、香港,12月份考点有北京、上海、香港。CFA证书样本考试难度很大、费用高,全部考完至少需要2-3万人民币。考试内容大致有: ①伦理与职业标准; ②财务会计; ③数量技术; ④经济学; ⑤固定收益证券剖析; ⑥权益证券剖析; ⑦组合投资管理。目前,CFA协会拥有80000多名注册会员,其中包括来自全球120个国家或地区67000多名CFA特许持有人,以及遍布52个国家与地区131个会员协会。职业前景宏观层面:金融行业人才需求状况随着中国改革开放进程不断深化与加入WTO以后国际经济与贸易加速一体化,国内对金融人才需求总量大大增加。另一方面,外资金融机构进入将增加对本土化金融人才需求。随着外资商业银行准入,为了抢占内地市场份额,外资银行新一轮扩张已经开始,对金融人才需求也更加旺盛。目前在国内,金融类从业人员更多地局限于银行与股票、期货等几个有限市场。当前,雇佣CFA人士最多世界著名机构包括:美林、高盛、摩根、花旗、普华永道等。而发达国家金融行业,随着金融创新与业务扩展,已经延伸到很广泛领域。衍生产品、固定收益产品、风险投资、PE等相关领域均有待国内新一代金融人才去开拓。目前不高、金融投资剖析专长合格人才奇缺等问题。对高端金融人才存在着迫切渴求:许多公司在招聘时明确提出,要有工作经验,拥有专业证书(CPA、CFA、FRM)人员优先,尤其是外资机构。据不完全统计,我国今后十年内每年将需要十五万金融领域专业人才。CFA证书持有人前景非常乐观。FRM简介(1)什么是FRM FRM(FinancialRiskManager)是