均线与波浪.ppt

均线篇??均线就是移动平均线,简称“ MA ”。它代表在一段时间内买入股票的平均成本。将一段时期内的股票价格平均值连成曲线,用来显示股价的历史波动情况,进而反映股价指数未来发展趋势的技术分析方法,实际上它是一个个计算结果数值的连线。?移动平均线由美均线由美国投资专家葛南维所创立,由道氏价格分析理论的“三种趋势说”演变而来,将道氏理论具体的加以数字化,从数字的变动中去预测价格未来短期、中期、长期的变动?向,为投资决策提供依据。?其计算方法就是连续若干天的收盘价的算术平均。什么是均线均线的种类?依据时间长短可分为三种?——短期移动平均线?一般有 MA5 , MA10 ,是最广泛运用参考的均线,代表一周或半月的平均价,可作为短线进出的依据。?——中期移动平均线? MA20 、 MA30 (月线)、 MA60 (季线), MA120 (半年线); ?——长期移动平均? MA240 (俗称年线)、 480 (牛熊分界线) 、 960 等?(1)追踪趋势的作用?均线指标的构造原理决定了它具有反映价格运行趋势的特性,因此其指标可以对价格运行起到趋势跟踪的作用,也许在某一天或者某一时,价格的波动会暂时脱离原来的运行趋势,但只要其均线系统没有出现相应的变化,我们就不能肯定价格的运行趋势出现了转折。?(2)助涨助跌的作用?这是使用者务必注意的一个问题,当价格对均线形成突破后,均线指标将对价格突破后的运行产生助涨或助跌的作用,尤其是当均线系统多头发散或者空头发散时,所产生的助涨助跌性就更为强烈。?(3)支撑和压力的作用?比如今天的 N日均线,可以理解为 N天的平均成本线,价格在 N日均线上,就意味着这 N天多头平均是获利的,当价格从上到下接近 10 日均线时,就意味着赢利的减少,自然会遭到这部分人的抵抗,因而具有支撑作用。?(4)心理分界线的作用?当价格在均线以上回调至均线附近时多头通常会加仓, 在均线以下反弹至均线附近时空头会加仓。因此均线以上多头占优势,均线以下空头占优势。一旦价格突破均线,意味着双方的心理平衡被打破。所以均线具有多空心理分界作用。?(5)滞后性。?在股价原有趋势发生反转时,由于 MA 的追踪趋势的特性, MA 的行动往往过于迟缓,调头速度落后于大趋势。这是 MA 的一个极大的弱点。经常股价刚开始回落时,移动平均线却还是向上的,等股价跌落显著时,移动平均线才会走下坡。均线的作用?金叉:上升行情初期,短期移动平均线从下向上突破中长期移动平均线,形成的交叉叫黄金交叉。预示股价将上涨。?死叉:当短期移动平均线向下跌破中长期移动平均线形成的交叉叫做死亡交叉。预示股价将下跌。交叉原则金叉死叉?四大买进法则?1、均线从下降逐渐走平转为上升,而股价从均线的下方向上突破均线时,为买进信号。?2、股价虽跌破上升的平均线,但不久又调头向上,并运行于平均线的上方,此时可加码买进。?3、股价下跌未破平均线,又重新上涨,此时平均线继续在上升,仍为买进信号。?4、股价跌破平均线,并远离平均线时,很有可能产生一轮强劲的反弹,这也是买进信号。但要记住,弹升后仍将继续下挫,因而不可恋战。因为大势已经转弱,久战势必套牢。格兰维尔八大买卖法则?1、平均线走势从上升逐渐走平转为下跌,而股价从平均线的上方往下跌破平均线时,是卖出信号。?2、股价虽反弹突破平均线,但不久又跌到平均线之下,而此时平均线仍在下跌时,这也是卖出信号。?3、股价跌落于平均线之下,然后向平均线弹升,但未突破平均线即受阻回落,仍是卖出信号。?4、股价急速上涨远离上升的平均线时,投资风险加大,随时会出现回跌,这又是一个卖出信号。四大卖出法则?均线粘连是指在某一特定的价位区间里,普通均线组合和特殊均线组合中的各类短期中长期均线相互纠缠在一起,并呈水平运动状态的一种组合均线运行方式。粘连形态 1、短期均线组合的粘连短期均线组合最容易产生粘连现象,特别是那些价格在一定价格区间内、长时间的横向运动的合约,其走势在一个月内就会有 3次以上的短期均线粘连现象。由于短期均线粘连现象的出现过于频繁,因此,这种日短期均线组合的粘连对实战的研判意义不是很强。 2、中期均线组合的粘连中期均线组合出现粘连现象的频率相对较少。一般而言,一个合约在三个月以上的时间内,才可能出现一次中期均线的粘连现象。中期日均线的粘连现象出现相对稳定,对于指导投资者的中期投资有一定的参考意义。 3、长期均线组合的粘连长期均线组合是最难产生粘连现象。一般而言,大部分合约在一年以上的时间里, 才有可能出现一次长期均线的粘连现象。特别是一些大牛股和大熊股,其长期均线组合在两年以上的时间里都很难出现长期均线的粘连现象。