【财务资金管理 】启动资金营运资金需求预测.pdf

{财务资金管理}启动资金
营运资金需求预测
如果是优先股，则需要说明：
☆支付何种股利？
☆股利是否可以累积？
☆对优先股有何回购安排？
☆优先股是否可以转换为普通股？
☆如果是可转换优先股，那么转换价格是多少？
☆对优先股权有何限制？
☆优先股股东是否具有投票权？
☆是否在董事会具有控制权？
☆优先股具有哪些优先权？
如果是可转换债券，需要说明：
★债券期限是 5 年还是 10 年？
★债券利率以多高为宜？
★是固定利率还是变动利率？
★该债券可以转换为普通股或优先股？
★如果上述条款还可以协商，那么应该在这儿予以说明。
如果是发售股票期权，需要说明：
★风险投资人支付的期权购买价格；
★风险投资人兑付期权时的执行价格；
★期权的期限是多长等。
02 资本结构：要求对本公司的普通股、优先股及长期负债作出说明，以便风险投资人对企业融资
前后的资本结构有全面的了解。表述格式举例如下：
筹资前 筹资后
长期债务 100000 ……
长期风险资本可转换债 …… 500000
优先股 …… ……
普通股 100000 100000
03 筹资抵押：如果是普通股融资当然不存在抵押问题，如果是债务融资，则需要就债务抵押情况
作出说明。
04 担保：主要说明对风险投资人的投资提供个人或公司担保情况。如果是个人担保，通常需要提
供担保人的个人财务报表。
05 融资条件：说明融资条件。比如，本公司是否允许风险投资公司的代表进入董事会、资金到位
后企业要达到什么样的目标？哪些阶段性目标必须达到？等等。
06 报告形式：主要介绍打算通过何种方式向风险投资人报告经营管理情况。如提供月度损益表、
资产负债表和年度审计后的财务报表等。
07 资金运用：说明将如何运用资金，此处不要使用“营运资金”这样笼统和模糊字眼，要尽可能地
分项详细论述。
08 所有权：介绍现有股东持股数量及风险投资人在投资发生后的持股数量，指出获得该项所有权
所支付的金额，每位股东的股权比例等。举例表述如下：
融资前股份 融资后股份 融资后股权比例 购股支付金额
现有股东 800000 800000 80% 50000
风险投资人 …… 200000 20% 20