京东企业应收账款风险管理.docx

内容摘要
京东企业作为国内最大的自营式电子商务企业，不仅存在传统企业中公司与公 司之间的挂账，还存在大量与用户之间的应收账款。存在后者的原因是京东企业推 出的一款消费金融产品一京东白条。在该产品推出一年后，就有超过八成的白条订 单进行了分d literature, this paper analyzes the problems existing in the management of accounts receivable. Through this analysis, it points out the problems in the risk of accounts receivable of JD enterprises, and proposes corresponding improvement suggestions.
Keywords: accounts receivable; risk management; JD White Note
1导言
1. 1研究意义
随着我国市场经济的高速的发展，在企业的竞争愈发激烈，为了争取竞争优势、 占据更大的市场份额，除了依靠传统手段，所有企业几乎都采用了信贷销售的方式 来增加竞争力。信贷销售的发展虽然能给企业扩大市场份额，增加企业的核心竞争 力。但也会导致企业产生大量的应收账款逾期风险。根据国内知名专业机构的统计 分析报告，在国外的发达国家中，企业逾期应收款总额一般不到10%。但是，中国 的企业应收账款逾期比率已超过六成。近十年的国内外案例表明：应收账款是否能 够按时收回对企业发展的影响十分关键。企业面临严重的应收账款风险问题有三个 重要原因：一是外界宏观经济环境的影响，二是企业无法控制和管理自身持有的应 收账款风险状况，三是社会信用管理状况的不健全。在现代市场经济中，宏观环境 中没有有效监管信贷环境的情况，加强企业自身的应收账款风险管理尤为重要。即 使应收账款管理不是一个新的研究课题，但随着市场经济的不断发展，企业管理模 式不断变化，新的管理困难仍在不断出现。因此，对应收账款风险管理的研究始终 具有实践意义。
目前，国内大部分企业都出现了应收账款逾期现象。其中有一部分企业公司采 取了相应措施，例如委托专业收款机构收回等等，但目前无论哪种回款的方式其代 价都很大，即使追缴回来也有些得不偿失。但如果彻底放弃追缴，企业资金链又不 堪重负。所以，对已经发生的应收账款进行管理，选取使企业风险最小化的措施是 十分必要的。许多大型外国企业都拥有一系列适合企业情况并成体系的风险度量模 型，可以使风险管理科学化、数量化，能够对于应收账款造成的风险进行有效的管 理。相比较而言，我国企业尚未完全建立适合国情、科学量化的应收账款风险管理 方法。
京东企业是国内最大的自营电子商务公司。在2014年上市后，它成为中国第四 大互联网上市公司，仅次于阿里巴巴，腾讯和百度。由于京东企业的业务范围，不 仅存在传统企业中公司与公司之间的挂账，还存在大量与消费者之间的应收账款。 后者存在的原因是是京东企业在
2014年推出了一种全新的支付方式一“京东白条”。 即在京东线上商城或其他合作平台上购买商品或服务，选择使用白条进行付款，可 以享有最长30天的延后付款期或最长24期的分期付款方式。这种付款方式非常受 消费者的青睐。在京东白条推出仅仅一年后，就有超过八成的白条订单进行了分期 付款，白条的交易额呈爆发式增长。
由此可见，京东企业信贷销售中，既有企业间的应收账款风险，也存在大量与 用户之间的应收账款风险。所以本次选取该公司作为研究主体，找出企业应收账款 风险管理中的漏洞，提出合理的建议完善风险控制体系，具有很强的实用价值和现 实意义。
1. 2研究背景
中国市场经济起步时间较晚，相关的历史研究也比较少，国内学者对应收账款 风险管理的研究不如国外深入。改革开放后，在市场经济的条件下，企业的信贷销 售规模随之飞速增长。学术界也开始重视对企业应收账款风险管理的研究。目前关 于完善应收账款风险管理体系，提高客户信用风险等级的研究，是中国学者研究应 收账款风险的重要方向。并且研究主要集中在传统企业之间的应收账款管理，对互 联网B2C所产生的应收账款风险管理研究较少。
1. 3研究内容
本文把京东企业的应收账款风险管理分为两部分阐述，一部分为普遍存在的企 业间的应收账款风险问题，另一部分为京东企业推出京东白条后，与用户之间信贷 关系所产生的应收账款。全文结构分为五个部分。首先，在导言部分阐述本课题的 研究意义及目的、研究背景、研究内容。接下来简述应收账款风险管理相关理论和 京东公司经营概况。在第三四部分研究京东企业应收账款风险管理现状及其存在的 问题，并给与相应的改进建议。最后一部分对笔者的研