[国研网]巴曙松：巴曙松：金融消费..pdf

巴曙松:金融消费者保护
——金融监管改革重点
2010-7-28
从雷曼“迷你债券”风波到“掠夺性贷款”(Predatory
Lending),此次金融危机充分暴露出金融产品的不当销售,特别是
金融欺诈和滥用对公众投资者利益造成的侵害,也反映出监管当局在
保护消费者利益方面存在的缺陷。各国监管当局普遍意识到,只关注
金融机构的利益诉求而忽视对消费者利益的切实保护,会破坏金融业
赖以发展的基础,影响到金融体系的稳定性。因此,加强金融消费者
和投资者的保护,成为后金融危机时期各国和各地区金融监管当局反
思和改革的重要内容。
金融消费者保护成为金融监管改革的重要内容
在众多的改革举措中,力度最大的当属美国。2009 年 10 月,美
国众议院通过了《华尔街改革和消费者保护法案》,计划成立消费者
金融保护署(CFPA),将目前分散在美联储、证券交易委员会、联邦
贸易委员会等机构的监管职权集中到消费者金融保护署,致力于保护
美金融产品和金融服务滥用的侵害。CFPA
的具体职责包括:负责在信用卡、储蓄、房贷等银行交易中保护消费
者利益,防止各种损害消费者权益的行为,制止“不公平的条款和交
易”,要求所有放贷人必须向借贷人提供标准、简单的贷款合同,确
保消费者获得清晰全面的信息,并将对条款复杂的贷款进行严格的审
查。
根据 2000 年金融服务和市场法案,英国金管局(FSA)监管金融
服务业的四个目标包括:维持市场信心;增进公众对金融体系的了解;
适度保护消费者;打击金融犯罪。针对金融欺诈,英国金管局提出了
金融产品的“合适并且合理”(fit and proper)原则,并在金融危
机后期采取了一系列措施。第一,加强对贷款人的保护。2009 年 11
月 1 日起,FSA 加强了对银行以及房屋互助协会与客户日常接触的监
管,从直接信贷、支付、存款账户到交易和利率变更。重点包括:一
是信息披露前置,要求对潜在客户充分相关产品和服务披露信息。二
是提前通知变更,对利率等关键条款的变更要提前通知客户。三是除
非银行能给出充分理由,否则未经客户授权的交易无效。四是从 2010
年 2 月 1 日起,对活期存款支付利息。五是如果客户实际借贷金额超
过其预期借贷金额,银行必须将超额部分归还。2010 年 1 月,FSA 出
台了一系列措施确保按揭贷款人免受欺诈,包括:不得对提前还款收
取费用和利息、要求公司必须考虑借款人可能出现的各种情形、客户
的还款必须优先用于偿还欠款而不是罚息等。第二,加强事后投诉处
理的信息披露以及消费者赔偿。2010 年 1 月,FSA 宣布将要求银行、
保险公司和养老金等金融机构在 2010 年 8 月 31 日前公布如何处理消
费者投诉。在半年内收到 500 起及以上的金融机构,需要对如下问题
进行两年一次的披露:投诉数量和处理数量、两个月内处理结束的投
诉占比。FSA 还提出加快银行破产后金融服务赔偿计划(FSCS)对客
户的赔付期限,客户在 7 天内得到赔偿,并且简化赔偿的程序,要求
不考虑存款人的贷款额度进行总额赔付,提前向客户说明参与赔偿计
划的产品。第三,把是否有效保护消费者利益作为重要的评价指标。
目前,平等对待